ЛОМБАРДНЫЕ КРЕДИТЫ БАНКА РОССИИ Бричеева Н.Н.

ИУЭС ЮФУ


Номер: 6-2
Год: 2016
Страницы: 45-51
Журнал: Актуальные проблемы гуманитарных и естественных наук

Ключевые слова

Банк России, рефинансирование, ломбардный список, ценные бумаги, Московская биржа, Bank of Russia, refinancing, Lombard list, securities, Moscow Exchange

Просмотр статьи

⛔️ (обновите страницу, если статья не отобразилась)

Аннотация к статье

В статье анализируются залоговые виды финансирования Банка Россиии на основе процедур ломбардного кредитования под залог ценных бумаг из ломбардного списка Банка России.

Текст научной статьи

Любой недавно открытый коммерческий банк через 6-12 месяцев успешной деятельности может рассчитывать на два вида обеспеченных кредитов Банка России: 1. Обеспеченный расчетный кредит, выдаваемый на один день. 2. Обеспеченный кредит, выдаваемый под залог государственных бумаг: «овернайт», ломбардный, внутридневный. Кредитование под залог ценных бумаг осуществляется на основании Положения Банка России от 4 августа 2003 года № 236-П «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных залогом (блокировкой) ценных бумаг». Ломбардные кредиты российским банкам Банк России выдает с 1996 года, их можно получить под залог качественных ценных бумаг, которые включены в ломбардный список ЦБ [1]. В этот перечень входят облигации, эмитированные Минфином, субъектами РФ, АИЖК и АРИЖК, крупных частных и государственных компаний РФ (в том числе банков), то есть те ценные бумаги, которые выпущены под надзором государства и косвенно являющихся его собственностью (рис.1). По требованиям ЦБ сумма залога должна превышать сумму ломбардного кредита. Рис. 1 - Структура Ломбардного списка Банка России В перечень допустимых в качестве залога включаются выпуски ценных бумаг, отвечающие следующим требованиям [2]: 1) выпуск включен в Ломбардный список Банка России; 2) по выпуску установлен поправочный коэффициент Банка России (для расчета стоимости данных ценных бумаг); 3) выпуск допущен к обращению на ЗАО «ФБ ММВБ» или на фондовой бирже на территории РФ, где Банк России выступает участником торгов; 4) до погашения выпуска осталось не менее 7 рабочих дней. Учет залогового обеспечения осуществляется уполномоченным депозитарием (НКО ЗАО НРД). Будет считаться достаточным обеспечение ломбардного кредита или кредита овернайт, если в день выдачи кредита рыночная стоимость залогового портфеля с учетом поправочных коэффициентов Банка России будет равна либо превысит сумму кредита и процентов за предполагаемый период пользования кредитом Банка России. Текущий спрос российских банков на ломбардные кредиты ЦБ спровоцировала ситуация на межбанковском рынке РФ. Ломбардные кредиты выдаются обычно на короткие сроки под 12% годовых, а на межбанковсом рынке кредитования, как свидетельствует сайт Центробанка, можно получить средства под 10,88-11,19%. По данным ЦБ, общий объем задолженности банков перед ЦБ (включая также РЕПО, кредиты под нерыночные активы) на текущий момент достиг 4 трлн рублей, из них около 1,3 трлн приходится на РЕПО. Доля ломбардных заимствований по сравнению с кредитами РЕПО невелика, но на текущий момент их динамика достаточно симптоматична. Технологии залоговых операций по ценным бумагам осуществляются с использованием системы электронных торгов ММВБ [3]. Ломбардные кредиты Банка России могут предоставляться на фиксированных условиях на любые банковские счета (корреспондентский счет и(или) корреспондентские субсчета) кредитной организации, открытые во всех территориальных учреждениях Банка России или в уполномоченных РНКО (НКО ЗАО НРД) (рис. 2) [4]. На рисунке 3 представлена схема заключения договора на предоставление кредитов Банка России, обеспеченных залогом (блокировкой) ценных бумаг, по сделкам, совершаемым на ММВБ с использованием системы электронных торгов (СЭТ) ЗАО ММВБ. Рис. 2 - Количество корреспондентских счетов/субсчетов кредитных организаций, на которые кредитные организации вправе получать кредиты Банка России в соответствии с Положением Банка России от 04.08.2003 № 236-П. Для получения ломбардных кредитов кредитные организации подают заявления на получение ломбардного кредита с использованием Системы электронных торгов ПАО Московская Биржа (СЭТ ПАО Московская Биржа). После выбора видов кредитования ЦБ РФ, которыми банк-заемщик хочет пользоваться в будущем, он заключает генеральный договор кредитования. Помимо этого подписывается дополнительное соглашение о ведении корреспондентского счета, с которого российский банк (кредитор) в будущем станет списывать денежные средства того объема, который равен сумме непогашенных в срок платежей по взятым кредитам. Далее Коммерческий банк открывает депо-счет в рамках уполномоченного депозитария на основе еще одного дополнительного соглашения, в рамках которого на депо-счете будет открыт раздел, именуемый «Блокировкой от Банка России». Рис. 3 - Схема заключения договора на предоставление кредитов Банка России, обеспеченных залогом (блокировкой) ценных бумаг, по сделкам, совершаемым на ММВБ При подаче заявлений в первую сессию (до 12-00 Московского времени) кредиты предоставляются к 15-00 Московского времени, при подаче заявлений во вторую сессию (до 17-00 Московского времени) - кредиты предоставляются к 20-00 Московского времени. Извещения о предоставлении кредита Банка России представляются кредитным организациям территориальным учреждением Банка России по месту ведения корреспондентского счета кредитной организации-заемщика.

Научные конференции

 

(c) Архив публикаций научного журнала. Полное или частичное копирование материалов сайта возможно только с письменного разрешения администрации, а также с указанием прямой активной ссылки на источник.